利用期貨交易長期利益輸送，致管理的基金虧損超百萬元！這名私募經理被處5年市場禁入

每經記者｜劉海軍    每經編輯｜何劍嶺    

圖片來源：攝圖網

今日晚間，證監會網站更新的一則市場禁入決定書顯示，時任中聯金儲（上海）投資管理有限公司期貨投資總監及中聯金儲-國金證券-中聯金儲先鋒組合1號私募證券投資基金基金經理楊衛東利用期貨交易利益輸送，導致管理基金財產虧損超百萬元，證監會決定對楊衛東采取5年的證券市場禁入措施。

長時間利益輸送被處5年市場禁入

證監會的市場禁入決定書稱，當事人楊衛東時任中聯金儲期貨投資總監及中聯金儲-國金證券-中聯金儲先鋒組合1號私募證券投資基金基金經理。

據了解，先鋒組合1號期貨賬戶于2017年8月2日開立于海證期貨有限公司，中聯金儲是該基金管理人，楊衛東擔任基金經理負責交易決策，日盤交易由中聯金儲交易員負責下單，夜盤交易經中聯金儲授權由楊衛東本人下單操作。 “王某才”期貨賬戶于2016年11月23日開立于東航期貨有限責任公司，王某才與楊衛東系同學關系，該期貨賬戶資金主要來源于楊衛東，且開戶后一直由楊衛東實際控制使用，由楊衛東決策并使用中聯金儲辦公電腦或其個人電腦下單。

2016年12月至2018年5月期間，在“bu1809”“ag1809”“zn1809”“zn1810”“zn1812”“zn1904”“sn1809”“sn1901”“cu1812”“cu1902”“jm1901”等22個合約上，楊衛東先控制“王某才”賬戶在日盤正常開倉，隨后在下一交易日夜盤集合競價時段，“王某才”賬戶與“先鋒組合1號”賬戶相互成交獲利，最后“先鋒組合1號”賬戶再平倉了結。上述期間，“王某才”與“先鋒組合1號”對上述合約相互交易共918手，導致“先鋒組合1號”賬戶虧損1,147,261.14元。

市場禁入決定書指出，楊衛東的上述行為違反了《私募投資基金監督管理暫行辦法》(證監會令第105號，以下簡稱《私募辦法》)第二十三條第三項的相關規定，構成利益輸送違法行為。

決定書稱，楊衛東所實施的利用期貨交易利益輸送行為，持續時間長，涉及多個交易場所，導致管理基金財產虧損超百萬元，違法情節嚴重，依據《私募辦法》第三十九條、《證券市場禁入規定》第三條第六項、第五條的規定，證監會決定：對楊衛東采取5年的證券市場禁入措施。自宣布決定之日起，在禁入期間內，除不得繼續在原機構從事證券業務或者擔任原上市公司、非上市公眾公司董事、監事、高級管理人員職務外，也不得在其他任何機構中從事證券業務或者擔任其他上市公司、非上市公眾公司董事、監事、高級管理人員職務。

同時，證監會今晚還披露了對楊衛東的行政處罰決定書，根據當事人違法行為的事實、性質、情節與社會危害程度，依據《私募辦法》第三十八條規定，證監會決定對楊衛東給予警告并處3萬元罰款。

中聯金儲已被中基協取消會員資格

《每日經濟新聞》記者了解到，在這次證監會的處罰之前，去年12月，也是因為上文所說的利益輸送，中基協對楊衛東作出了紀律處分決定。

“根據《基金法》第一百一十一條第三項，《私募基金監管辦法》第二十九條，《會員管理辦法》第四條，《紀律處分實施辦法（試行）》第六條的規定，協會決定對楊衛東作出以下紀律處分：加入黑名單，期限為十年。”中基協稱。

在楊衛東被罰的同時，其所在的中聯金儲也逃脫不了處罰，2019年12月27日，中基協取消了其會員資格，要求其限期改正，并暫停受理私募基金備案3個月。

基金業協會認為，中聯金儲的違規行為主要有2個方面：

一是公司治理結構不健全。中聯金儲對其基金經理楊衛東的授權過大，將夜盤交易全權授權給楊衛東，并默許由楊衛東自己下單交易。由于沒有嚴格執行投資決策和下單交易相分離的公司內部控制制度，為楊衛東從事違法交易提供了可能。

二是公司合規管理存在漏洞。中聯金儲對楊衛東的異常、違規交易疏于有效監督和管控，導致在較長期間內都未能發現其涉嫌利益輸送的違法交易行為。