天賜良基日報第107期丨丘棟榮、楊銳文、崔宸龍兔年首份策略曝光；電機相關ETF領漲；明日關注兩只新發基金

每經編輯｜肖芮冬    

一、今日基金新聞速覽

1、“固收+”基金陸續加入降費行列

自去年四季度以來，越來越多的基金降費率，相比于此前主要集中于貨幣型和純債型基金，部分“固收+”基金也陸續加入到降費行列。比如今日廣發聚泰混合公告，基金管理費年費率由0.60%降低為0.55%。（Via：每日經濟新聞）

2、今年以來機構已調研1.6萬次，硬科技領域受關注

今年以來，機構投資者頻繁調研上市公司，截至目前，共有534家公司接受了機構合計近1.6萬次的調研。硬科技領域上市公司普遍受關注，醫藥生物、機械設備、電子、計算機等行業獲調研的公司數量超50家。（Via：證券時報）

3、個人養老基金全部正收益，年內平均收益率3.3%

數據顯示，截至上周五，市場上133只個人養老金基金Y份額產品合計規模20.06億元，所有產品年內收益率均為正，平均收益率為3.3%。（Via：深圳商報）

4、海外基金創紀錄凈流入中國股市

根據研究分析公司EPFR Global的數據，截至1月25日的前四周內，海外主動型基金經理總計向A股投資13.9億美元（約合人民幣95億元），同期向港股投入高達21.6億美元（約合人民幣147億元）。被動式基金方面，同期累計有70.5億美元（約合人民幣480億元）資金凈流入A股、港股及在美股上市的中資股。三項合計凈流入超過700億人民幣。（Via：中國基金報）

二、知名投資人最新動態

1、丘棟榮兔年首份策略曝光：最看好資源能源類公司

中庚基金丘棟榮近日在內部路演時表示，基于對2023年國內經濟強勢復蘇的信心和中國經濟政策轉向的判斷，一是更關注跟國內需求相關的產業和行業；二是在此基礎上，更關注盈利的彈性或成長性，而非將穩定性或確定性放在最重要的位置，以追求更高的上行可能；三是追求較低的估值和較高的預期回報。

在傳統的價值型公司中，丘棟榮表示最看好資源能源類公司，其中最看好且配置最多的是基本金屬；第二類公司是石油、油運；第三類是煤炭；而傳統價值型公司的另一大方向是地產股。

此外，丘棟榮表示，“醫藥行業的長期需求增長沒有問題，短期需求在疫情之后有非常明顯的恢復，比如說基本用藥、非疫情相關的手術用藥需求在回升。其次供給端在醫保談判之后，很多領域很多品種的供給端反而有所收縮，剩下來的企業可能是受益的。再次價格估值非常低，很多公司只有十幾倍PE，性價比是不錯的。”

而對于計算機行業方面的投資機會，丘棟榮表示，更關注疫情之后的短周期恢復，包括新的訂單、新的開工施工以及成本下降帶來的盈利增長彈性。

2、楊銳文最新觀點：明確的機會在三個方向

近日，景順長城基金經理楊銳文分享了其對市場的最新看法。在投資機會方面，楊銳文認為當下的主線是經濟從收縮走向復蘇，所以復蘇帶來的各種機會占據主角地位。但是，從長期來看，全球化的進程已遭到破壞，未來的增量機會依然是變少，更多或許是存量結構調整的機會。比較明確的機會可以歸納為三類：

一是，安全。安全包括國家安全（軍工）、能源安全（傳統能源、風光車儲等）、糧食安全和產業安全（芯片、軟件、新材料等自主可控）等。

二是，存量結構的變化。增量機會在變少，存量的變化將是主軸，例如燃油車向新能源車的轉變，消費升級與消費降級同時發生，歐洲產業往中美遷移等。

三是，新技術新方向的星星之火，這包括了AR/VR、機器人、元宇宙等。這里之所以認為是星星之火，主要還是這些新技術和新方向都處于非常早期，短期內還看不到行業大爆發的可能性。我們會努力把握一些階段性復蘇的機會，但是，我們大部分的投資依然會集中于長期的機會。

3、崔宸龍最新發聲：兔年依然看好成長創新領域

前海開源崔宸龍今日發表兔年投資與展望，他表示依然看好成長創新的領域，包括鋰電池、光伏、綠電運營商、合成生物學、創新藥等幾大主要方向。

談及今年一季度會否調倉，崔宸龍表示，其投資是以長期投資為主，因此不會因為短期因素的變化而去大幅調整投資組合。“未來，我依然堅定看好能源革命為主線的投資方向，同時會不斷關注產業發展的方向和大趨勢，根據基本面情況對于投資組合進行合理的調整。在倉位上依然會保持較高的權益倉位，在當前的市場估值水平下，權益資產的整體吸引力非常強，長期看處于較低的位置，是布局的好時機。”

4、胡昕煒調研周大生

2月6日，周大生（SZ002867，股價14.88元，市值163.07億元）被機構調研，匯添富基金胡昕煒現身其中。近半年數據顯示，胡昕煒的添富價值創造定開混合持有該股票。

三、今日ETF行情點評

1、ETF行情復盤

今日，大盤高開后震蕩分化，截至收盤，滬指漲0.29%，深成指漲0.12%，創業板指跌0.24%。兩市今日成交額8457億，較上一交易日縮量218億。北向資金全天凈賣出38.61億元，其中滬股通凈賣出2.12億元，深股通凈賣出36.49億元。板塊方面，ChatGPT、web3.0等板塊繼續領漲，而旅游酒店、中藥等板塊跌幅居前。

具體來看，機器人、人工智能概念股集體走強，綠的諧波、兆威機電、鳴志電器等超10只個股漲停。此外，ChatGPT概念股延續強勢，神思電子20CM漲停，漢王科技7連板，天娛數科漲停。受此帶動，電機、游戲相關ETF領漲市場，最高漲3.92%。

下跌方面，旅游酒店、軟件開發板塊今日下挫明顯，板塊指數依次下跌1.39%、0.32%，星環科技跌幅下探超9%，受此影響數只軟件、旅游相關ETF領跌。

2、ETF主題機會

2023年1月19日，工信部等十七部門印發的《“機器人+”應用行動實施方案》提出，到2025年，制造業機器人密度較2020年實現翻番，服務機器人、特種機器人行業應用深度和廣度顯著提升；同時方案聚焦十大應用重點領域，突破100種以上機器人創新應用技術及解決方案，推廣200個以上具有較高技術水平、創新應用模式和顯著應用成效的機器人典型應用場景，打造一批“機器人+”應用標桿企業。

十大應用重點領域具體包括制造業、農業、建筑、能源、商貿物流、醫療健康、養老服務、教育、商業社區服務以及安全應急和極限環境應用。

點評：國家聚焦典型應用場景和用戶使用需求系統推進行業發展，著力拓展機器人應用深度和廣度，將催化行業產品升級、技術迭代、應用創新、市場規模擴張。隨著疫情漸去、消費復蘇、國家扶持，預計在未來3~5年內，機器人產業整體將迎來新一輪景氣周期，產業鏈相關環節和細分領域存在高速增長機會。

這里，通過整合多家券商最新研報信息，簡介4家公司，僅供參考。

綠的諧波：公司核心產品包括諧波減速器、機電一體化執行器及精密零部件，并廣泛應用于工業機器人，數控機床，醫療器械等高端制造行業。——華鑫證券

神州泰岳：公司早期持續深耕IT運維管理市場，后轉型進軍游戲產業，目前擁有ICT運營管理，物聯網與通信、人工智能與大數據、手游四大核心業務。——華創證券

江蘇北人：公司主要產品分為焊接用工業機器人系統集成、非焊接用工業機器人系統集成以及工裝夾具。在汽車零部件焊接細分行業具有市場競爭力，擁有一定的市場地位。——上海證券

石頭科技：公司專注于清潔電器研發和生產，主要產品為智能掃地機器人、手持無線吸塵器、洗地機及其相關配件。——國聯證券

四、明日重點關注新發基金

1、基金簡稱：嘉實綠色主題股票發起式

基金類型：股票型

基金經理：蔡丞豐

業績比較基準：中證800指數收益率×80%+恒生指數收益率×10%+中債綜合財富指數收益率×10%

基金經理過往業績：

2、基金簡稱：嘉實碳中和主題混合

基金類型：混合型-偏股

基金經理：蘇文杰、劉杰

業績比較基準：中證內地低碳經濟主題指數收益率×70%+恒生指數收益率×20%+中債綜合財富指數收益率×10%

基金經理過往業績：

封面圖片來源：視覺中國-VCG41N1254512570