【AI賦能先進制程產能需求增長！芯片ETF下跌0.32%，瀾起科技上漲3.36%】

8月6日上午，A股三大指數集體上漲，上證指數盤中上漲0.12%，國防軍工、煤炭、機械設備等板塊漲幅靠前，醫藥生物、建筑材料跌幅居前。芯片科技股分化，截至10:35，芯片ETF（159995.SZ）下跌0.32%，其成分股瀾起科技上漲3.36%，格科微上漲2.18%，紫光國微上漲1.93%。然而，海光信息、盛美上海等表現不佳，其漲跌幅分別是：-3.75%、-2.91%。

消息方面，全球純晶圓代工行業2025年營收預計增長17%，突破1650億美元，2021至2025年期間12%復合增長率。2025年，3nm節點營收預計將同比增長超過600%，達到約300億美元；而5/4nm節點憑借積極的制程節點遷移，仍將保持強勁表現，營收預計超過400億美元。包括7nm在內的先進節點將在2025年貢獻超過一半的全球純晶圓代工總營收。

中信證券研報指出，AI時代對晶圓廠先進制程的產能需求顯著增長，美國制裁促使國內需求回流。國內廠商正積極追趕，但仍面臨設備供應、良率提升等瓶頸。建議關注先進制程晶圓代工和國產半導體設備兩個細分環節。從供給層面看，中國大陸先進制程晶圓代工廠是全球產能擴張的龍頭，相關設備及零部件企業有望迎來訂單突破。從需求層面看，先進制程或將持續緊缺，建議關注稀缺先進制程晶圓廠及具備成本效率優勢的頭部成熟制程廠商。

資料顯示，芯片ETF（159995）跟蹤國證芯片指數，30只成分股集合A股芯片產業中材料、設備、設計、制造、封裝和測試等龍頭企業，其中包括中芯國際、寒武紀、長電科技、北方華創等。其場外聯接基金為，A類：008887；C類：008888。