AI與機器人盤前速遞丨特斯拉Optimus 3人形機器人原型亮相；上半年國內消費級AI/AR眼鏡市場銷量同比增長73%！

【市場復盤】

本周四(9月4日)，大盤全天單邊走弱，上證指數跌1.25%收于3765.88點，科技股大面積下跌，光模塊(CPO)、光芯片、光通信等概念指數跌幅居前。截至收盤，科創人工智能ETF華夏(589010)收跌6.99%，近5個交易日跌幅達14.37%，已經部分消化7-8月的暴漲行情，相對低位下穩健持有、逆勢布局或成為投資者的良策。持倉股方面，成分股普遍回撤，凌云光領跌14.61%，寒武紀下跌14.45%，瀾起科技、航天宏圖、云天勵飛均下跌超8%。機器人ETF(562500)收跌3.80%，盤中震蕩下探，筑底洗盤。持倉股方面，云天勵飛領跌8.13%，秦川機床下跌7.99%，科沃斯下跌7.34%，中大力德、綠的諧波等跌幅超6%。流動性方面，當日成交總額達21.33億元，市場交投活躍。機器人ETF近5個交易日有4日獲資金凈流入，共“吸金”8.56億元，投資者或可把握逆勢加倉的機遇。

【熱點要聞】

1. 互聯網企業賽富時創始人Marc Benioff在社交媒體平臺分享了一段走訪特斯拉的視頻，首次曝光了疑似Optimus 3人形機器人的原型。視頻顯示，該機器人采用淺金與黑色配色，印有特斯拉Logo，可通過“Hey Optimus”指令喚醒，并能響應尋物請求，但語音反應稍顯遲緩。Benioff稱該機器人如“金色擎天柱”，預計可替代年薪20-50萬美元的人類勞動力。

2. CINNO Research統計數據顯示，2025年上半年，中國消費級AI/AR眼鏡市場銷量達26.2萬臺，同比增長73%，創歷史新高。無屏AI眼鏡以463%的同比增速成為核心增長點，雷鳥、小米等頭部品牌通過技術迭代與生態布局，推動行業進入規模化普及新階段。CINNO Research預測，2025年中國AI/AR眼鏡出貨量將達90萬臺，同比漲133%，行業三年內有望突破千億規模。

3. 據報道，DeepSeek正在研發一款更為先進的AI智能體模型，希望在與OpenAI等競爭對手在這一新興技術領域展開競爭。據悉，DeepSeek正在開發的模型只需用戶給出簡單指令，即可自動完成多步驟任務。并且該系統具備從以往操作中學習并自我改進的能力。

【機構觀點】

信達證券表示，人形機器人技術迭代快，技術方案正從多樣化走向聚攏集中。馬斯克稱，第三代機器人在協調性和執行復雜任務的能力上會有很大的突破，比如能完成疊衣服、照顧小孩這樣的家庭場景任務，我們預計Optimus 3一旦落地將成為全球參考的重要對象，人形機器人的結構和設計方向也有望從目前的“多種多樣”逐漸聚攏。

【熱門ETF】

機器人ETF(562500)是全市場唯一規模破百億、流動性最佳、覆蓋中國機器人產業鏈最全的機器人主題ETF，助力投資者一鍵布局中國機器人產業。

科創人工智能ETF華夏(589010)是機器人的大腦，20%漲跌幅+中小盤彈性，捕捉AI產業“奇點時刻”。